跟踪评级结果
 
　　主体长期信用等级：AAA
 
　　次级债券信用等级：AA+
 
　　评级展望：稳定
 
　　评级时间
 
　　2010年7月29日

 
　　评级观点

 
　　2009 年，广东发展银行股份有限公司（以下简称“广发银行” ）公司治理机制逐步完善，内控与风险管理体系改革有序推进，各项业务发展较快，资产质量较为稳定。受利率下降及利差收窄影响，2009 年广发银行营业收入较上年同期下降幅度较大，但随着利差的逐步回升和业务规模的持续增长， 预计 2010 年广发银行的盈利水平将明显改善。2010 年，广发银行将完成股份增发计划，届时资本实力将得到大幅提升。联合资信评估有限公司确定将广发银行主体长期信用等级由 AA+上调为 AAA， 次级债券的信用等级上调为 AA+，评级展望为稳定。

 　　优势
 
　　经过重组过渡期之后，广发银行公司治理机制逐步完善，内控与风险管理水平进一步提升；各项业务较快发展，信用卡业务在国内股份制商业银行中具有较强的竞争优势(310368,基金吧)；信贷资产质量较稳定；增资后，资本实力得到明显改善，抵御风险能力增强。
 
　　关注
 
　　与同类商业银行相比，不良贷款率相对较高；贷款规模较快增长，信贷资产质量需要关注；国内经济存在一定的不确定性，这给商业银行经营带来一定压力。