四种经典传统模型：专家方法、评级方法、Z值模型和A值模型。
　　

    专家方法，是由银行的信贷管理人员根据自己的专业技能、经验、判断做出信贷决策的方法。专家方法有很多种，其中最有代表性的是信贷的“5C”方法。专家分析5项因素，品德（Character ）、资本（Capital）、能力（Capacity）、抵押品（Collateral）和经济周期（Cycle Conditions），做出主观的权衡，然后做出贷款与否的决定。该方法的优点是简便易行，但难以确定因素的优先权重，于是，针对相似的借款人，不同的专家可能运用不同的标准，得出不同的结论。
　　

    美国货币监理署（OCC）曾开发一种贷款评级方法。多年以来，美国的银行已经扩展了OCC的评级方法，开发出了各自内部更细致的分级方法。
　　

    Z值模型是用来预测企业是否面临破产的模型，模型中的Z值是通过几个财务比率计算出来的，财务比率从不同角度反映了企业财务的健康程度。而计算财务比率用到的基础数据可以从企业的公开报告中获得。构建Z值模型的第一步是选择能把正常企业与破产企业区分开来的关键指标，第二步是计算每一指标的加权系数。
　　

    其中, R1、R2、R 3 ……是模型选用的指标； a1、a2、a3 ……是每一个指标对应的系数。
　　

    如果Z值较高，那么企业就比较健康，如果 Z值较低，则企业潜在的破产可能性就较大。奥特曼教授Z值模型（Altman’s Z –Score model）是奥特曼教授在1968年分析了美国破产企业和非破产企业的22个会计变量和22个非会计变量，从中选取了5个关键指标，建立的Z值模型。此后，研究者又开发了类似的模型，区别主要在于选择了不同的财务指标和对应的系数。Z值模型的主要问题是：（1）模型是线性的，但各个比率之间的关系可能非线性。（2）财务比率基本来源于企业以账面价值为基础的数据。
　　

    Z值模型明显的缺陷还有财务比率要依赖企业的公开报表提供的数据来计算，而处于财务困境中的企业往往会使用“投机性会计”来粉饰企业的会计报表，以误导公众，扭曲企业的财务状况。Ａ值模型试图解决Z值模型的缺陷，是一个以更客观的判断为基础的企业破产预测模型。模型中列出了与破产有关的各种不良现象，并给每个现象规定了一个最高分值，评价时，给企业打出每一项相应的分数，然后相加，分数越高，情况越差。总分100分，如果某一企业分数超过25分，就有破产的可能。
　　

    从以上几种经典传统模型可以看出传统模型的一般特点：（1）以定性分析为主；（2）只分析单项贷款；（3）较少考虑宏观经济因素的影响。